［シドニー ９日 ロイター］ – 中東での軍事紛争で原油価格と米国債が上昇したことを受け、月曜の米国株先物は下落したが、９月の米雇用統計で週後半のインフレ率が上昇した。
日本と韓国の祝日は低調だったが、序盤は債券や安全資産である日本円や金に入札が集まり、原油価格は１バレル＝３ドル以上に上昇した。
イスラエルシェケルは当初、２０１５年初め以来の安値となる１ドル＝３．９８８０シェケルまで下落し、同国中央銀行は最大３００億ドルのシェケルを売却した。
即時の措置で同通貨の損失額は３．９０５０ドルに抑えられる一方、中銀は必要に応じて市場に流動性を供給すると述べた。
ＣＢＡのアナリストらはメモで「リスク高の原油価格、株安、ボラティリティーの急上昇がドルと円を支援し、『リスクの高い』通貨を損なっている」と述べた。
特に、イランからの石油供給が途絶える可能性があると付け加えた。
「石油市場がすでに2023年第4四半期に直面している逼迫を考慮すると、イランの原油輸出が即時に減少すると、短期的にはブレント先物価格が1バレル当たり100ドルを超えるリスクがある。」
イスラエルは日曜日、イスラム主義組織ハマスがイスラエル人700人を殺害し、さらに数十人を誘拐した歴史上最も血なまぐさい攻撃の一つに対する報復として、パレスチナ人の飛び地ガザを攻撃した。
供給混乱のリスクによりブレント原油は3.14ドル上昇して1バレル当たり87.72ドルとなったが、米国産原油は3.28ドル上昇して1バレル当たり86.07ドルとなった。
金需要も1.1％上昇し、1オンス当たり1,852ドルとなった。
為替市場では、全体的には緩やかな動きとなったが、円が主な上昇となった。 ユーロは０．３％安の１５７．３７円、ドルは０．１％安の１４９．１４円で推移した。 ユーロは対ドルでも０．３％安の１．０５５２ドルとなった。
最近の激しい売りと10年国債先物相場が12ティック大幅上昇したことを受けて、慎重なムードが国債にとっては救いとなっている。 利回りは４．７４％で、金曜日の４．８１％から上昇した。
FRB緩和に賭ける
原油価格の持続的な上昇は消費者への税金として作用し、インフレ圧力を高めることになり、これが株価の重しとなり、S&P500先物は0.8％下落、ナスダック先物は0.7％下落した。
ユーロストック５０先物は０．４％下落、ＦＴＳＥ先物は０．１％下落した。
日経先物は東京市場の終値で１．０％下落し、金曜日の短期金融市場終了時点に近い水準となった。
ＭＳＣＩの日本以外のアジア太平洋株の最も幅広い指数（ .MIAPJ0000PUS ）は、中国の優良株（ .CSI300 ）が休日以来０．６％下落したため横ばいとなった。
米国の雇用統計が堅調だったことで、金利は長期にわたって高止まりするとの見方が強まり、9月の消費者物価統計も大きな試練となった。
平均予測は総合指標とコア指標の両方で0.3％の上昇となり、インフレ率の年間ペースは低下するはずだ。
前回の連邦準備理事会の議事録は今週公開される予定で、再利上げや利上げについてメンバーがどれほど真剣だったかを測るのに役立つだろう。
月曜日の早朝、市場は中東の情勢は中央銀行のさらなる利上げに傾き、来年政策緩和が加速する可能性があると感じていた。
フェデラル・ファンド先物は現在、11月の確率金利は86％で据え置かれ、2024年の価格は75ベーシス・ポイント低下すると示している。
中国も今週休暇から戻り、消費者と生産者のインフレ、貿易、信用、債務の伸びなどの大量のデータを発表した。
中東からのニュースは企業決算シーズンの開始に影響を与える可能性があり、今週はJPモルガン、シティ、ウェルズ・ファーゴを含むS&P500採用企業12社が決算を発表する。
ゴールドマン・サックスは、前年比で売上高が2％増加し、利益率は55ベーシスポイント縮小して11.2％となり、EPSは横ばいと予想している。
ゴールドマンのアナリストらはメモで「短期的な経済成長と適度なインフレ圧力が、売上高の緩やかな伸びとわずかな利益改善を支えるだろう」と述べた。
「しかし、『長期にわたる高金利』政策、非弾力的な賃金の伸び、一部のテクノロジー企業におけるAI投資を考慮すると、大幅な利ざやの拡大は考えにくい。」
Wayne Cole によるレポート。 編集：シュリ・ナバラトナム、ソナリ・ポール、リンカーン・フィースト
当社の基準: トムソン・ロイターの信頼原則。
